Верхние границы премии опционов. Верхняя граница премии европейского опциона пут
No related presentations. Presentation Transcript Верхняя и нижняя границы европейских и американских опционов колл и пут на акции, по которым не выплачиваются и выплачиваются дивиденды в течение срока действия опционного контракта. Верхняя граница премии американского и европейского опционов колл Право на приобретение какого-либо товара не может стоить больше, чем сам этот товар.
Верхняя граница премии американского опциона пут В противном случае инвестор может получить прибыль без всякого риска. Верхняя граница премии европейского опциона пут К моменту истечения срока контракта европейский опцион пут должен стоить не больше цены исполнения.
Верхняя граница премии европейского опциона пут В противном случае инвестор может получить доход за счет арбитражной операции, выписав опцион и разместив премию под процент без риска. Нижняя граница премии европейского опциона колл Нижняя граница премии европейского опциона колл на акции,не выплачивающие дивиденды, составляет: S-X e —r T Нижняя граница премии европейского опциона колл Портфель А стоимостью V состоит из европейского опциона колл стоимостью c eс ценой исполнения X и облигации с нулевым купоном, которая не несет риск.
В момент погашенияоблигации владельцу выплачивается ее номинал, равный X.
Приформировании портфеля облигация стоит X e —r T. В портфель Бвходит одна акция.
- Как заработать быстро денег через интернет
- Цена опциона колл к моменту истечения контракта б Верхняя граница премии американского и европейского опционов колл Определим общую верхнюю границу опционов колл.
- § ГРАНИЦЫ ПРЕМИИ ОПЦИОНОВ, В ОСНОВЕ КОТОРЫХ ЛЕЖАТ АКЦИИ, НЕ
- Верхняя граница премии американского и европейского опционов колл
- Зарабатывать хорошие деньги смотря видео
Через время T стоимость облигации возрастет до X. Портфель Б — из европейского опциона колл, облигации с нулевым купоном, равной Хе-rTи суммы денег, равной D. Нижняя граница премии американского и европейского опционов пут Портфель А состоит из облигации с нулевым купоном, равной Хе-rTи суммы денег D.
Нижняя граница премии американского и европейского опционов колл для актива, не выплачивающего дохода, не должна быть меньше разности между ценой спот рынок финансового инвестирования и приведенной стоимостью цены исполнения.
Нижняя граница премии американского и европейского опционов колл для актива, выплачивающего доход, должна быть не меньше, чем разность между ценой спот и суммой приведенных стоимостей цены исполнения и дохода.
Буренин А. Фьючерсные, форвардные верхние границы премии опционов опционные рынки.
